Finansiere

GFC TV Ep 009: Denne investoren visste ikke at han betalte $ 5 500 per år i investeringsgebyr

Jim, en 66 år gammel investor, og pensjonert paramediker visste at han betalte noe, men han var bare ikke sikker på hva. Så han søkte å flytte til en annen finansiell rådgiver og få noen svar.

Hvorfor han aldri spurte noen i utgangspunktet er utenfor meg; Helt ærlig, det var over han også. Men til slutt kom det til ham å stille spørsmålet: "Hvor mye betaler jeg på investeringskontoene mine?"

Jim hadde rundt $ 300 000 i noen separate, administrerte porteføljer. Den besto hovedsakelig av verdipapirfond og børsnoterte fond. Det viser seg at han betalte omtrent $ 5 500 per år i rådgivende avgifter.

Jeg er ikke sikker på om han var mer opprørt eller flau. Uansett visste han at han ville betale noen avgifter, men han visste ikke hvor mye og hvorfor. Ønsker å bekrefte, hadde han endelig bedt om sin tidligere rådgiver: "Er det noen andre skjulte gebyrer som jeg bør være oppmerksom på?" Rådgiveren reagerte tilsynelatende: "Nei, det er ingen ekstra gebyrer."

Det var da han bestemte seg for å gjøre noe og ringe på kontoret mitt for å sette opp et møte.

Som jeg nevnte hadde Jim tre separate kontoer - to som rådgiveren lades 1,5 prosent. Den andre kontoen, som var en forvaltet ETF-portefølje, ble belastet 2 prosent. Han spurte meg det samme spørsmålet om honorarene. Uten å se på hans uttalelser, var min første tankegang, Hvis du har fond eller ETF, kommer det til å være en slags intern regning.

Men da han overlevert sin første uttalelse, tok det ikke lang tid å se at han faktisk betalte mer enn de 1,5 prosent rådgiveren lades. Det var en fond for verdipapirfond som jeg var veldig kjent med siden det var en som ble brukt av rådgivere fra mitt tidligere meglerfirma.

Vi bruker et par forskjellige skjermprogrammer for fondsbasert fond, og jeg tok opp en for å vise ham hva den interne utgiften til fondet var. Fondets interne administrasjonsgebyr var 2,04 prosent.

I begynnelsen var Jim stille, sannsynligvis tenkt på hva hans tidligere rådgiver hadde fortalt ham. Deretter sa han med noe positiv forsikring: "Vel, det er bare omtrent en halv prosent mer enn det jeg trodde. Det er ikke så ille. "

Jeg forklarte ham at 2,04 prosent var i tillegg til de 1,5 prosent at han betalte rådgiveren, for en total avgift på 3,54 prosent bare på denne ene kontoen. Du ville ha trodd at jeg slo hans førstefødte torg i munnen.

Jeg skulle ønske jeg kunne si at dette var en isolert hendelse, at dette bare skjer i sjeldne anledninger - men dessverre gjør det ikke. Det skjer ganske ofte. Gang på gang møter vi investorer som betaler ublu avgifter i sine porteføljer. Og enda verre, at de ofte betaler 2 prosent til 3 prosent mer.

Avgifter kan noen ganger føle seg opprørende. Men spørsmålet er, hvorfor? Gebyrer er opprørende når de ikke passer for tjenesten du trenger eller når du ikke vet om gebyrene i utgangspunktet.

Sertifisert finansiell planlegger Benjamin Brandt, president og grunnlegger av Capital City Wealth Management, dykker inn i det første punktet. "I stedet for å fokusere på gebyrbeløpet, ville jeg først stille spørsmål om strukturen av avgiften," sa han.

"Klientene bør ha rådgiverens insentiver til å tilpasse seg sine egne," tilføyer Brandt. "For eksempel, hvis en klient søker råd om kortsiktige mål (gjeldsforvaltning, bedriftsvurdering, livsforsikring), ville en engangsavgift være mer hensiktsmessig enn en løpende avgift.

"Hvis en klient derimot trengte en pågående pensjonsinntektsplan, kan en gjentakende planbasert avgift være mer hensiktsmessig," fortsatte han. "Når riktig avgiftstilstand er bestemt, kan kostnadsjämförelser gjøres. Oh, og når som helst en rådgiver sier at deres produkter ikke har gebyrer ... løp! "

I tillegg peker den befrakte finansanalytiker Grant Bledsoe, president og grunnlegger av Three Oaks Capital Management, på en fin måte å hjelpe til med å få sannheten om avgifter.

"Jeg hadde noen spør meg nylig," Er det noen gebyrer jeg pådrar i min konto at du ikke fakturerer meg for direkte? "Sa han. "Jeg tror dette er en god måte å uttrykke spørsmålet siden det omfatter belastninger, provisjoner, kostnadsforhold, 12b-1 avgifter og alt annet som kommer ut av kontoen."

Dessverre er mange mennesker lykkelige uvitende om de gebyrene de betaler på sine investeringskontoer. En undersøkelse bestilt av Rebalance IRA viste at ut av deres utvalg av fulltidsarbeidede babyboomers trodde 46 prosent at de ikke betaler noen avgifter overhodet i deres pensjonsregnskap. Videre er de som tror på sine avgifter, mindre enn 0,5 prosent totalt 19 prosent. Yikes.

Noen finansielle rådgivere styrer sine kunder mot "passende" investeringer, men ikke nødvendigvis de "beste" investeringene. En ny regel som kommer fra Arbeidsdepartementet, "fiduciary rule", tar sikte på å sikre at finansielle rådgivere må handle i beste interesse for sine kunder.

Finansielle rådgivere bør allerede være gjennomsiktige om kostnadene knyttet til deres tjenester, inkludert de interne kostnadene til investeringene selv. Investorer har rett til å forstå hvordan og hva de betaler.

Selv om dette er sunn fornuft, anbefales det beste for investorer å investere før de investerer. Hvis du føler at du er i samme båt som Jim, er det noen enkle måter å kontrollere hvor mye du betaler:

  1. Spør rådgiveren hva "alt i" -kostnaden er for å investere. Sørg for å avdekke eventuelle tilleggsavgifter som fondene eller ETFene kan tjene. Hvis de sier det ikke er skjulte avgifter, bekreft.
  2. Du kan bekrefte gjennom en tredjepart.For eksempel, hvis du eier et fond, kan du bare skrive inn fem-bokstavsymbolet i Yahoo Finance for å finne ut om den interne utgiften. Nettsteder som FeeX.com og Morningstar.com vil også gi deg administrasjonsgebyrer.
  3. Til slutt, dobbeltsjekk dine uttalelser. Hvis du betaler en rådgiveravgift, bør det være på utsagnet ditt. Med noen uttalelser kan du finne rådgiveren på forsiden. På andre utsagn har vi funnet avgifter begravet på side 14 av 17 i kontoaktiviteten. Du må kanskje jakte på det, men det er der.

Når det gjelder dine investeringer, kan du oppdage sannheten om gebyrene du betaler. Ta saker i egne hender, finn avgiftene og opptre tilsvarende.

Se videoen: Coburg TV Episode 1 2017 Local Kit Night

Populære Innlegg

Kategori Finansiere, Neste Artikkel

Skal du leie en regnskapsfører til å gjøre dine skatter eller bruke turbo skatt?
Finansiere

Skal du leie en regnskapsfører til å gjøre dine skatter eller bruke turbo skatt?

Det er det gamle spørsmålet. Hva er bedre: å ansette en regnskapsfører for å gjøre dine skatter eller å gjøre dem selv ved hjelp av Turbo Tax eller en av de mange andre skatteapplikasjonsprogrammene der ute? Svaret på det spørsmålet varierer ut fra en rekke faktorer. Siden hver skattesituasjon er annerledes - og hver enkelt person er annerledes - må du vurdere en rekke spørsmål før du kan bestemme hvilken vei som er mest gunstig for dine skatteregistreringsbehov.
Les Mer
33 beste julegaver til menn i 2017
Finansiere

33 beste julegaver til menn i 2017

Kjøpe julegaver til menn kan være vanskelig til tider. Spesielt når du ikke ønsker å kjøpe dem et annet par av favoritt jeans, mer klær som viser deres favorittsporter, eller et års forsyning av deres favorittgodis. Han vil være fornøyd med disse gaver, sikkert. Men du er her fordi du er på utkikk etter noe spesielt, ikke noe du har gitt i det siste, eller han kjøper for seg selv i løpet av året.
Les Mer
P2P Investing Software - BlueVestment Review
Finansiere

P2P Investing Software - BlueVestment Review

Etter hvert som investorinteressen i P2P-utlån vokser, kommer en rekke automatiserte investeringstjenester som fungerer som robo-rådgivere til P2P-investorer, til å hjelpe investorer til å håndtere sine notater. En av dem er BlueVestment. Dette blir stadig viktigere. Diversifisering på en P2P utlånsplattform kan innebære hundrevis eller tusenvis av individuelle notater, siden disse notatene kan kjøpes i denominasjoner så lite som $ 25.
Les Mer